Kritische Erfolgsfaktoren von Fusionen in Sparkassen und Volksbanken

Atlanta • Barcelona • Berlin • Bucharest • Budapest • Düsseldorf • Frankfurt • Munich • Stuttgart • Vienna • Zurich www.horvath-partners.com Dr. Ingo Kipker Leiter Regional- und Landesbanken ikipker@horvath-partners.com Kaiser-Wilhelm-Ring 14 40547 Düsseldorf Tel: 0211 / 5779080 Frankfurt, 18.11.2008 11. EURO FINANCE WEEK – RETAIL BANKING CONFERENCE Kritische Erfolgsfaktoren von Fusionen in Sparkassen und Volksbanken © Horváth & Partner GmbH Agenda ! Gründe für die Zunahme von Fusionen bei Sparkassen und Volksbanken ! Erfolgsfaktoren im Fusionsprozess – Was Fusionen erfolgreich macht ! Anhang: Kurzvorstellung Horváth & Partners Management Consultants 2 11. EURO FINANCE WEEK – Kritische Erfolgsfaktoren von Fusionen Deutschland verfügt über eine hohe Bankendichte und gilt als „over banked” [1/3]! 357,6 Bankendichte im internationalen Vergleich 97,4 69,4 28,3 30,2 37,4 14,4 18,7 18,8 19,7 20,5 23,6 26,0 5,6 6,9 8,1 10,0 13,5 GR UK E B I F EU-15 P IRL Euro- S D NL USA DK FIN A L 12 Institute je eine Mio. Einwohner (2004) In den Schaubildern verwendete Abkürzungen: A (Österreich), B (Belgien), D (Deutschland), DK (Dänemark), E (Spanien), EU-15 (die 15 Staaten, die bereits vor dem 1. Mai 2004 Mitglieder der EU waren), Euro-12 (die 12 Mitgliederstaaten der Euro-Zone), F (Frankreich), FIN (Finnland), GR (Griechenland), I (Italien), IRL (Irland), J (Japan), L (Luxemburg), NL (Niederlande), P (Portugal), S (Schweden), UK (Großbritannien), USA (Vereinigte Staaten) QUELLE: H&P-RESEARCH, EUROPÄISCHE ZENTRALBANK 3 11. EURO FINANCE WEEK – Kritische Erfolgsfaktoren von Fusionen Deutschland verfügt über eine hohe Bankendichte und gilt als „over banked” [2/3]! 9,5 Zweigstellendichte im internationalen Vergleich 5,6 5,1 5,3 5,3 5,3 4,6 4,6 4,2 4,3 3,7 3,0 3,1 2,8 2,2 2,2 2,3 2,3 NL IRL S UK USA FIN GR DK F D EU-15 B P Euro- I A L E 12 Zweigstellen je 10.000 Einwohner (2004) QUELLE: H&P-RESEARCH, EUROPÄISCHE ZENTRALBANK 4 11. EURO FINANCE WEEK – Kritische Erfolgsfaktoren von Fusionen Deutschland verfügt über eine hohe Bankendichte und gilt als „over banked” [3/3]! Zweigstelleneffizienz im internationalen Vergleich 1.345,8 488,5 397,0 318,2 220,1 227,3 146,6 154,2 106,2 115,8 116,1 121,1 62,9 63,7 84,5 89,4 46,4 E P I GR Euro- F FIN EU-15 A B D DK S UK NL IRL L 12 Durchschnittliches Kundengeschäft je Zweigstelle in Mio. Euro (2003) QUELLE: H&P-RESEARCH, EUROPÄISCHE ZENTRALBANK 5 11. EURO FINANCE WEEK – Kritische Erfolgsfaktoren von Fusionen Einzelne Regionen verfügen über eine hohe Bankendichte Regionale Bankendichte, Sparkassen Einwohner je Bankstelle: unter 4.000 4.000 bis 6.000 6.000 bis 8.000 8.000 bis 12.000 12.000 bis 18.000 18.000 bis 24.000 24.000 bis 36.000 36.000 bis 48.000 über 48.000 keine Bankstelle * Quellen: Deutsche Bundesbank, Bankstellenstatistik 2004; Statistisches Bundesamt, Statistik regional 2003; DSGV-Berechnungen. 6 11. EURO FINANCE WEEK – Kritische Erfolgsfaktoren von Fusionen Die Zinsspanne bei Sparkassen nimmt kontinuierlich ab ... Entwicklung der Zinsspanne bei den Sparkassen 2,45 Analyse 2,40 ! Nur in zwei Jahren (2000 2,40 2,38 und 2002) liegt die 2,35 Zinsspanne über dem 2,35 2,33 Jahresdurchschnitt 2,30 2,32 (Zinsspanne = 2,32) 2,30 2,28 ! Seit 2003 signifikanter Rückgang der Zinsspanne 2,25 2,23 um 10% ! Die Prognose für 2007 2,20 sieht eine weiteren Rückgang auf 2,1% vor. 2,15 ! Für die Folgejahre ist keine Erholung in Sicht. 2,10 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 Saldo der Zinserträge & -aufwendungen = Zinsüberschuss (Zinsspanne) in % der DBS QUELLE: H&P-RESEARCH, DEUTSCHE BUNDESBANK 7 11. EURO FINANCE WEEK – Kritische Erfolgsfaktoren von Fusionen ... gleichzeitig steigen die Personalkosten auf Grund tariflicher und demografischer Aspekte weiter an! Analyse In Mio. € 16.000 Geschäftsbanken ! Nach der Restrukturierung 15.